Өнгөрсөн долоо хоногт би дэлгэц дээрээ гурван график зэрэг гаргасан. D1 дээрх алт. Долларын индекс. АНУ-ын 10 жилийн өгөөж. Гурвуулаа ногоон.
Тэгээд би зүгээр сууж тэрнийгээ харж байлаа. Учир нь үнэнийг хэлэхэд, гурвуулаа хамт ногоон байх ёсгүй байсан. Миний эрт үед сурсан зүйлсийн аль нь ч үүнийг дэмжихгүй байсан.
Арван жилийн өмнө энэ хослол миний толгойг эргүүлэх байсан. Доллар авах эрэлттэй, өгөөж өсөж байна — би алтыг нүд ирмэхгүйгээр шорт хийх байсан. Дараа нь алдагдлаа хүлээж аваад, сурах бичгийг хүндэтгэх хичээл гэж өөртөө хэлэх байсан.
Гэхдээ сурах бичиг буруу. Эсвэл ядаж бүрэн дүр зураг биш. Хүмүүсийн боддог шиг биш.
Тэгэхээр энэ бол миний өдөр бүр өглөө, кофе гартаа, юунд ч хүрэхээсээ өмнө боддог асуулт: хүн бүрийн самбар дээр зурдаг гурвалжин нь цорын ганц чухал оройг алгасаж байгаа бол яах вэ?
Алт, доллар, төрийн сангийн өгөөж нь ямар нэг тогтсон урвуу хамаарлыг хуваалцдаггүй. Тэд нэг дэглэм-ийг хуваалцдаг. Дэглэмээ өөрчил — бүх геометр чам дээр эргэлдэнэ.
Хөл бүрийг хэрхэн уншдагаа алхам алхмаар тайлбарлая. Хэзээ итгэдэг. Хэзээ бүрэн үл тоомсорлодог.
Сурах бичгийн загвар бол ашигтай сургамжтай үлгэр
Хүн бүрт хэлдэг түүх энэ. Алт купон төлдөггүй. Тэгэхээр төрийн сангийн өгөөж өсөхөд алт барих нь бонд барихтай харьцуулахад үнэтэй болдог. Доллар бол мөнгөн тэмдэглэл, тийм үү? Тэгэхээр доллар хүчирхэгжихэд алт бусдад илүү үнэтэй болж эрэлт буурдаг. Хоёр цэвэрхэн урвуу хамаарал. Гоёмсог. Тэгээд бодит мөнгө алдахад хүргэх хэмжээнд хангалттай олон удаа буруу.
Яагаад эвдэрдэг вэ? Учир нь тэр гурвалжны хөл бүр өөр зүйлээр удирдуулдаг, тэдгээр хөдөлгөгч хүчнүүд ач холбогдлоороо ээлжлэн солигддог. Алт ба өгөөжийн хоорондын хамаарал бол физик биш. Энэ бол тэр долоо хоногт юу чухал болохыг гурван зах зээлийн хоорондын түр зуурын тохиролцоо.
Тохиролцоо хүчинтэй үед урвуу хамаарал сурах бичгийнх шиг харагдана. Хүчингүй болоход? Телевизийн шинжээч бүр хэн нэгэн урж, буруу нааж зассан скриптээс уншиж байгаа мэт сонсогдоно.
Нэгдүгээр хөл: Бодит өгөөж бол хөдөлгүүр, нэрлэсэн өгөөж бол хяналтын самбар
Дэлгэц дээрх "10 жилийн өгөөж" гэсэн шошготой тоо — тэр бол гарчиг, хөдөлгөгч хүч биш.
Алт үнэндээ бодит өгөөжийн эсрэг арилжаалагддаг. Нэрлэсэн өгөөж хасах инфляцийн хүлээлт. Зөрүү, хэвлэмэл тоо биш. Холбооны нөөц банк инфляцийн хүлээлт буурч байхад хүүгээ өсгөхөд бодит өгөөж хүчтэй өсч, алт зарах жинхэнэ шалтгаантай болдог. Энэ бол урвуу хамаарлын үнэхээр ажилладаг хувилбар.
Гэхдээ Холбооны нөөц банк өсөж байгаа инфляцийн хүлээлт дунд хүүгээ өсгөхөд? Нэрлэсэн өгөөж өсөж болно, харин бодит өгөөж хэвээр үлдэнэ. Тэгээд алт огт хамаагүй. Ижил гарчиг. Эсрэг үр дүн.
Би үүнийг 2022 оны хүү өсгөх мөчлөгт ажигласан. Хуучин тоглоомын ном бодит өгөөж огцом эерэг болж байхад алт барих ямар ч үндэсгүй гэж хэлж байсан. Хэдэн сар зарсан. Дараа нь бодит өгөөж өндөр хэвээр байхад эргэж өсөв. Гарчгийг арилжаалж байсан хүн бүр дарагдсан. Зөрүүг ажиглаж байсан хүмүүс ойлгосон.
Энэ бол миний хамгийн их итгэдэг хөл. Тэгээд ч би аль ч долоо хоногт үүнд ердөө 70% итгэл өгдөг. Тэгэхээр хэн нэгэн танд бодит өгөөжийн хамаарал найдвартай гэж хэлэхэд нэг асуулт асуу: тэдний алтны багц 2022 оны 4-р улиралд хэрхэн ажилласан бэ?
Хоёрдугаар хөл: Доллар үнээсээ өмнө хөрвөх чадварын барометр
Ихэнх трейдер долларыг орчуулгын асуудал гэж үздэг. Доллар өсөхөд гадаадын худалдан авагчдад алт илүү үнэтэй, эрэлт буурна. Энэ бол хоёрдугаар ангийн хувилбар.
Мөнгө төлдөг хувилбар бол хөрвөх чадвар. Доллар бол дэлхийн санхүүжилтийн мөнгөн тэмдэглэл. Дэлхийн байгууллагууд доллараар шорт байх үедээ түүнийгээ босгохын тулд боломжтой бүхнээ зардаг. Тэгээд алт бусад бүхний хамт зарагддаг — стрессийн шалтгаан логикоор алтыг өсгөх ёстой байсан ч гэсэн.
Мэдээ алтыг параболик болгох ёстой байсан өдөр алт унасныг би харсан. Тэр аюулгүй хоргодох газрын түүх бүтэлгүйтсэн үү? Үгүй. Тэр маржин колл байсан.
Доллар дэлхий санхүүжилтээр өлсөж байгаа эсэх, эсвэл түүнд живж байгаа эсэхийг хэлж өгдөг. Санхүүжилт ховор үед алт бол бэлэн мөнгөний эх үүсвэр, хоргодох газар биш. Санхүүжилт элбэг үед алт дахин хоргодох газар болдог.
Нэг ялгаа. Энэ нь миний төлбөр төлж авсан аль ч үзүүлэлтээс илүү их мөнгө хэмнэсэн.
Гуравдугаар хөл: Айдсын эрэлт бүгдийг дарж, дараа нь бүдгэрдэг
Энэ бол ихэнх хүрээ алгасдаг хөл. Геополитик ба зээлийн стресс.
Жинхэнэ цочролын үед хамаарлууд тэг рүү явдаг. Алт айдсаар, өгөөж чанартай хоргодох газар руу зугтах замаар, доллар дэлхийн аюулгүй байдлын эрэлтээр арилжаалагддаг. Гурвуулаа нэгэн зэрэг нэг чиглэлд хөдөлж болно, хүмүүсийн график дээр зурдаг урвуу хамаарал хөдөлгөөний үргэлжлэх хугацаанд оршихоо болино.
Би үүнийг хэрхэн зохицуулахыг хүнд замаар сурсан. Нэг удаа айдсын огцом өсөлтийг хөөсөн. Лааны оргил дээр авсан. Дараагийн хэдэн сессэд дундаж руу буцсаныг харж, боловсролынхоо төлбөрийг төлсөн. Айдсын хөдөлгөөнүүд бодит. Оролтууд нь бараг үргэлж аймшигтай. Хөдөлгөөн нь сэтгэл хөдлөлийн — хэрэв та үүнийг сэтгэл хөдлөлөөр авбал, та бол гарах хөрвөх чадвар.
Миний дүрэм одоо энгийн. Айдсын огцом өсөлт нь байр сууриа багасгах, аль хэдийн барьж байгаа зүйлээ удирдахад зориулагдсан. Тэдгээр нь шинэ байр суурь нээхэд зориулагдаагүй. Бүтэц нь хараахан тэнд байхгүй. Сандрал бол өөр хэн нэгний оролт, миний биш.
Хэрэв та энэ бүхнээс нэг зүйл авбал үүнийг аваарай: гурвалжин гурван оройтой биш. Тэр гурван дэглэм-тэй. Тэгээд тэргүүлж байгаа орой нь дэглэмээс хамаарч өөрчлөгддөг.
Дэглэмийн зураг: Аль хөл тэргүүлдэг, хэзээ
Энэ бол харьцуулалт үнэхээр буух газар. Би долоо хоног бүрийг гурван дэглэмийн нэгд ангилдаг. Тэгээд дэглэм нь аль хөлийг ажиглах, алийг нь хаахыг хэлж өгдөг.
Дэглэм А — инфляцийн дэглэм. Инфляцийн хүлээлт нэрлэсэн өгөөжөөс хурдан өсөж байна. Бодит өгөөж хэвээр эсвэл буурна. Алт ба доллар хамт өсч болно, энэ нь хүн бүрийг галзууруулдаг. Энэ дэглэмд доллар бол буруу дохио. Би нэрлэсэн өгөөж ба инфляцийн хүлээлтийн хоорондын зөрүүг ажигладаг, долларын хүчийг хэт туйлшралгүй л бол дуу чимээ гэж үздэг.
Дэглэм Б — чангаруулах дэглэм. Холбооны нөөц банк хөрвөх чадварыг шавхаж, бодит өгөөж өсөж байна. Доллар ба өгөөж хамт тэргүүлж, алт өвчинг шингээж, сурах бичгийн урвуу хамаарал сайхан ажилладаг. Энэ бол алтны өсөлтийг шорт хийх нь хамгийн бага эсэргүүцлийн зам болох дэглэм. Тэгээд долларын хүч нь анхаарал сарниулах зүйл биш, бодит, үйлдэл хийх боломжтой дохио болдог газар.
Дэглэм В — стрессийн дэглэм. Геополитик, зээлийн үйл явдлууд, санхүүжилтийн шахам. Хамаарлууд эвдэрнэ. Алт айдсаар, өгөөж чанартай хоргодох газар руу зугтах замаар, доллар дэлхийн долларын эрэлтээр арилжаалагдана. Энд байр суурийн хэмжээнээс өөр найдвартай зүйл байхгүй. Би өртөлтөө бууруулж, stop loss-оо чангаруулж, дэглэм шийдэгдэхийг хүлээж, дараа нь бүтцийн арилжаа дахин хийдэг.
Тэгэхээр яагаад ийм олон трейдер доллар эрэлттэй байгаа учраас алтыг шорт хийсээр байдаг вэ? Учир нь тэд Дэглэм А зах зээлд Дэглэм Б тоглоомын номыг ажиллуулж байна. Тэр долоо хоногт доллар хэзээ ч дохио байгаагүй. Дэглэм өөр байсан. Тэгээд тэд буруу график уншсаныхаа төлбөрийг төлсөн.
Би үүнийг хийсэн. Хоёр удаа. Сургалтын төлбөр хямд байгаагүй.
Гурвалжин миний дэлгэц дээр хэрхэн гарч ирдэг вэ
Би XAUUSD-г D1 дээр Фибоначчи түвшнүүдийг бүтцийн хэрэгсэл болгон арилжаалдаг. Гурвалжин бол шүүлтүүр, дохио биш. Тэр долоо хоногт аль графикт итгэхээ хэлж өгдөг. Фибо түвшнүүд хаана үйлдэл хийхээ хэлж өгдөг.
Миний өглөө ингэж өнгөрдөг. Эхлээд D1 чиг хандлагыг тэмдэглэнэ. Дараа нь сүүлийн хөдөлгөөний swing high ба swing low-г тэмдэглэж, тэдгээрийн хооронд retracement түвшнүүдийг зурна. Дараа нь доллар ба өгөөжийн зөрүүг харж, аль дэглэмд байгаагаа асууна.
Хэрэв би Дэглэм Б-д байвал долларын хүчтэй нийцэх retracement түвшнүүд рүү шорт хийхийг илүүд үзнэ. Хэрэв би Дэглэм А-д байвал алт дахь долларын огцом өсөлтийг эсрэг талаас нь арилжаална, учир нь доллар тэргүүлэгч биш. Хэрэв би Дэглэм В-д байвал сандрал шийдэгдэх хүртэл шинэ бүтцийн арилжаа огт хийхгүй.
Тохиргоо бүр энэ шүүлтүүрийг давахгүй. Энэ бол гол нь.
Би байр сууриа авахаасаа өмнө АНУ-ын сесси баталгаажуулахыг хүлээдэг. Нью Йоркийн нээлт бол жинхэнэ захиалгын урсгал гарч ирдэг газар. Лондон хөдөлгөөнийг хуурамчаар үзүүлж болно. Ази хязгаарыг хуурамчаар үзүүлж болно. Нью Йорк бол зах зээл шийддэг газар.
Гурвалжин танд хэлж чадахгүй зүйл
Энэ хүрээ бүх хөдөлгөөнийг тайлбарладаг гэвэл би худал хэлж байна. Тийм биш.
Төв банкуудын нөөцийн худалдан авалт сүүлийн үед алтны дор бүтцийн эрэлт болж байна. Богино хугацаанд энэ нь өгөөж эсвэл долларыг тоодоггүй. ETF-ийн урсгалууд хэдэн долоо хоногийн турш бичлэгийг эргүүлж болно. Байр суурь нь техникийн хувьд зөв диссертацийг ажиллахаасаа өмнө сарын турш мөнгө алдуулж болно.
Би үүнийг дурдаж байгаа шалтгаан нь дэлбэрдэг трейдерүүд ихэвчлэн нэг цэвэрхэн загвар олоод дараа нь түүнийгээ бүрэн гэж үздэг хүмүүс байдаг. Гурвалжин бол шүүлтүүр. Энэ бол шидэт бөмбөлөг биш.
Үнэхээр чухал асуулт
Тэгэхээр эхэлсэн буцах асуулт руугаа буцъя. Алтны уналт нь бухнуудад хор хөнөөл учруулдаг зүйл үү? Эсвэл тэдэнд олон долоо хоногийн дараа анх удаа жинхэнэ оролт өгдөг зүйл үү?
Энэ нь та аль дэглэмд байгаагаас бүрэн хамаарна. Хэрэв та тэр асуултад хариулж чадахгүй бол танд арилжаа хараахан байхгүй. Танд stop loss хавсаргасан таамаг байна.
Би энэ гурван графикийг харж арван жил өнгөрөөсөн. Шударга хариулт нь хамаарал хэзээ ч тогтсон байдаггүй. Энэ бол нөхцөлт. Мөнгө олдог трейдерүүд бол захиалга өгөхөөсөө өмнө ямар нөхцөлд байгаагаа олж мэддэг хүмүүс. Бусад бүгд хөшүүрэгтэйгээр таамаглаж байна.
Тэгэхээр танаас мэдэхийг хүсэж байгаа зүйл энэ. Доллар ба өгөөж хамт хөдлөхөд та үнэндээ алийг нь арилжаалдаг вэ? Эсвэл дэлгэцээ унтраагаад дэглэм өөрөө зарлахыг хүлээдэг үү? Сэтгэгдэл дээр надад хэлээрэй. Бусад хүмүүс үүнийг хэрхэн уншдагийг үнэхээр сонирхож байна.