3 дохио танд хэлж байна: Алт, доллар хамтдаа өсөж, ФРС хүүгээ бууруулахаас өмнө нэг хуурамч байх ёстой

Өглөөний 2 цагт алт, доллар хоёр нэгэн зэрэг том ногоон лаа (bullish candle) татав. Зэрэгцэн огцом өсөв. Та санаа зовсон уу? Яагаад гэдгийг мэдэх үү? Учир нь энэ бол боломжгүй зүйл байх ёстой. Ердийн хувилбараар ФРС хүүгээ бууруулбал доллар суларч, алт хүчтэй болдог. Харин одоо? Хоёр ах дүү гар барьсаан дээш тэмүүлж байна. Энэ бол замбараагүй байдал биш, харин зах зээл танд хууран мэхэлж байгаа юм — заавал нэг нь хуурамч байх ёстой. Би олон удаа хэлсэн: Арилжаачид мэдээний гарчиг хэзээ ч хардаггүй. Бид зөвхөн үнийн бүтцийг хардаг. Бүтэц ярьдаг. **Юуны өмнө түүхэн баримт.** ФРС-ийн хүү бууруулах сүүлийн 4 мөчлөгт би өгөгдөл гаргаж байсан. 2001, 2007, 2019, 2020 онууд. Та юу гэж бодож байна? | Хүү бууруулах мөчлөг | Долларын чиг хандлага (хүүгийн шийдвэрийн дараах 6 сар) | Алтны чиг хандлага (мөн үе) | |---|---|---| | 2001 он | Унав | Өсөв | | 2007 он | Унав | Өсөв | | 2019 он | Унав | Өсөв | | 2020 он | Хэт хэлбэлзэлтэй | Хэт хэлбэлзэлтэй | Мэдээлэл хуурдаггүй. Алт, доллар зэрэгцэн хүчтэй өсөхийг би түүхэнд зөвхөн 2020 оны 3-р сарын хөрвөх чадварын хямралд л харсан — энэ нь институцийн албадан худалдааны хэт туйлшрал байсан. Одоо тийм зах зээл биш. Энэ удаад өөр үү? Битгий шоол. Одоо үнийн үйлдлийг харцгаая. Би хамгийн шууд хэлээр хэлье: RSI, MACD, Bollinger Band-уудын тухай ярихгүй — эдгээр нь хоцрогдсон тоглоомнууд. Арилжаачид зөвхөн хоёр зүйлийг хардаг — байршил ба хэмжээ. • Алт одоо аль байршилд байна? Түүхэн эсэргүүцлийн бүс. Үнэ өндөрт, хэмжээ ихсэж байна. Энэ бол нээлт биш, энэ бол хана мөргөх явдал. Хана нураагүй, хана мөргөсөн хүмүүс олон. • Доллар аль байршилд байна? Гол дэмжлэгийн бүс. Үнэ багадаа, хэмжээ багасч байна. Бага хэмжээний дэмжлэг гэдэг нь хэн ч зарахгүй байна гэсэн үг, хэн ч татах гэж байгаа биш. Хоёр байршил — нэг нь таазанд, нөгөө нь шаланд. Алт хүчлэн давхиж, доллар болгоомжтой тогтворжиж байна. Ийм хамтарсан өсөлт танд зөв юм шиг санагдаж байна уу? [📝 2023 оны 10-р сард би үүнтэй төстэй нөхцөл байдалтай тулгарсан — алт, евро зэрэгцэн жигд бус хөдөлж, би гурван өдөр хоосон сууж, дөрөв дэх өдөр нь алт 5% унасан. Тэр туршлага намайг бүрэн итгүүлсэн: зөрчилтэй дохио бол урхи.] **Үнэн ганц л байдаг: Хэн нэгэн шатар тоглож байна.** Институцийн байгууллагууд хүү бууруулах хүлээлтийг ашиглан эхлээд алтыг татаж, дараа нь долларыг татдаг. Зорилго нь хоёуланг нь өсгөх биш, харин таныг чиглэл таахад уруу татах явдал юм. Жижиг хөрөнгө оруулагчид хамгийн ихдээ "тал сонгох"-ыг хүсдэг. Алт өссөнийг харж, алт руу гүйнэ; доллар ч өссөнийг харж, эргэлзэнэ. Институци таны энэ эргэлзээг хүсдэг. Эргэлзээ нь шийдвэргүй байдлыг бий болгодог, шийдвэргүй байдал нь таныг өндөрт байхад худалдан авахад хүргэдэг. Би хамгийн зовлонтойг хэлье: Алт, доллар хамт өсөх хугацааны цонх дунджаар ердөө 3-5 арилжааны өдөр байдаг. Энэ хугацаанд институци юу хийж байгааг та мэдэх үү? Худалдаж байна. Алтыг өндрөөс авч буй жижиг хөрөнгө оруулагчдад, долларыг буурахыг харсан шинэхэн арилжаачдад зардаг. Цонх хаагдахад аль нь эхлээд унах вэ? Аль нь эхлээд өсөх вэ? Та их хэмжээний байр суурьтай байхдаа энэ хариултыг бооцоолж зүрхлэх үү? Би энэ алдааг амссан. 2023 онд ижил төстэй зөрчил гарч, би хоёр өдөр дэлгэц ширтэж, гар нь маш их загатнаж байсан. Эцэст нь би шийдсэн: таамаглахгүй, хоосон суух. Өдөр бүр зөвхөн бүтцийг харсан. Гурав дахь өдөр үнэхээр унасан шиг болсон, дөрөв дэх өдөр хуурамч нээлт хийсэн. Би хоосон тав хоног хүлээсэн, юу ч болоогүй. Гэхдээ би мөнгөө алдаагүй. Тэр үеийн дараа би нэг өгүүлбэрийг дүгнэсэн: Хоёр холбогдох хэрэгсэл нэгэн зэрэг зөрчилтэй дохио өгөхөд хамгийн хүчтэй арилжаа бол арилжаа хийхгүй байх явдал юм. **Доорх хүснэгт бол миний өөрийн дүн шинжилгээнд ашигладаг, бүх текстээс хамгийн үнэ цэнэтэй хөрөнгө.** | Дохионы төрөл | Одоогийн байдал | Жижиг хөрөнгө оруулагчдын ердийн хариу үйлдэл | Зөв арга | |---|---|---|---| | Алтны өдрийн график дээрх гол эсэргүүцэл | Их хэмжээтэй довтолгоо, нээлтгүй | Урт худалдан авах (long) | Хүлээх | | Долларын өдрийн график дээрх гол дэмжлэг | Бага хэмжээтэй тогтворжилт, уналтгүй | Богино худалдах (short) | Ажиглах | | Хоёрын зэрэгцэн өсөлт | Ховор зөрчил | Эргэлзээ, импульсив | Хоосон суух | Хоосон суух нь уйтгартай гэж битгий бодоорой. Хоосон суух үед таны мөнгө таных. Орж ирэх үед таны мөнгө таных хэвээр байх уу? [💬 Үнэнийг хэлэхэд,] би эдгээрийг маргаашийг таамаглахад тань туслахын тулд бичээгүй. Би ч чадахгүй, та ч чадахгүй. Гэхдээ бүтцийн шинжилгээг нэг харцаар ойлгож болно — одоо хуурамч нээлт үү, эсвэл жинхэнэ эргэлт үү? Одоогийн нөхцөлд хамгийн болгоомжлох зүйл бол хэр их өсөх биш, харин аль тал нь эхлээд эвдрэх явдал юм. Хэрэв алт эхлээд дэмжлэгийн бүс рүү унавал долларын өсөлт нь халхавч болно. Хэрэв доллар эхлээд эсэргүүцлийг давж өсвөл алт нь аюулаас зайлсхийх сэтгэл хөдлөлөөр өргөгдсөн утааны бүрхүүл болно. **Үнэн мэдээний гарчигт биш, үнийн бүтцэд байдаг.** Заавал нэг нь хуурамч байх ёстой. Та өөрөөсөө ганц асуулт асуух хэрэгтэй: Та одоо энэ байршилд их хэмжээний байр суурь авахад бэлэн үү? Бэлэн биш үү? Тэгвэл таны зөн совин аль хэдийн хариулсан. Зөрчил бүр арилжаа хийх шаардлагагүй. Дараагийн хүү буурахад ижил зөрчил дахин гарч ирэх үү? [📝 Та ийм зөрчилтэй дохиотой тулгарч байсан уу? Сэтгэгдэл хэсэгт хуваалцаарай, би яг адил чиг хандлагыг хараагүй байна.] Одоо, та заавал нэг нь хуурамч гэдэгт итгэж байна уу?