금에서 포트폴리오 추적이 중요한 이유
금은 자기 자신과 상관관계가 있어. 당연한 얘기지. 근데 서로 다른 타임프레임 포지션이 어떻게 상호작용하는지? 그건 생각보다 명확하지 않아. 솔직히 말해서, 나도 이걸 이해하는 데 꽤 시간이 걸렸어. M15에서 0.5 로트 스캘프랑 H4에서 1.0 로트 스윙을 둘 다 XAUUSD 롱으로 잡고 있다고 생각해봐. 금이 50핍 떨어지면 두 포지션이 같이 손실을 보잖아. 갑자기 그 작은 스캘프 손실이 훨씬 더 크게 느껴져.
포트폴리오 추적이 나에게 알려주는 건 세 가지야:
- 총 노출: 모든 오픈 포지션에 걸친 결합된 위험은 얼마인가?
- 방향 편향: 포트폴리오 전체에서 순 롱인가 순 숏인가?
- 마진 사용량: 현재 계좌의 얼마나 많은 부분이 마진으로 묶여 있는가?
나는 다섯 개의 금 포지션을 모두 롱으로 열고 각각 2%씩 리스크를 감수하는 트레이더들을 봤어. 단일 방향에 10% 포트폴리오 리스크인 셈이지. 한 번의 나쁜 NFP 발표로 계좌의 절반이 사라져. 나도 그런 경험이 있고, 믿어줘, 재미없어.
내 금 포트폴리오 구성 방식
나는 서로 다른 타임프레임에 걸쳐 최대 세 개의 동시 금 포지션을 운영해. 그 이상은 안 해. 관리 가능한 수준을 유지하는 게 중요하니까:
| 포지션 | 타임프레임 | 최대 크기 | 보유 기간 |
|---|---|---|---|
| 스캘프 | M5-M15 | 0.20 로트 | 분~1시간 |
| 데이트레이딩 | M30-H1 | 0.30 로트 | 2~8시간 |
| 스윙 | H4-일봉 | 0.50 로트 | 1~5일 |
내 핵심 규칙은 이거야: 총 리스크가 3%를 초과하면 스캘프와 스윙이 같은 방향이 될 수 없어. 스윙에서 롱이고 스캘프 롱을 취하는 경우, 스캘프는 더 작아야 하고 더 타이트한 손절을 가져야 해. 나는 이 규칙을 어긴 적이 있고, 그 대가를 톡톡히 치렀지.
상관관계 함정
금은 다른 것들과도 상관관계가 있어 — USD와는 반비례, 지정학적 혼란과는 비례, 실질 금리와는 방향성. XAUUSD 롱과 USD 숏을 동시에 보유하는 거? 그건 같은 방향성 베팅을 두 배로 하는 거야. 나는 트레이더들이 인지하지 못한 채 이렇게 하는 걸 자주 봐.
내 포트폴리오 관리자는 모든 포지션에 걸친 총 XAUUSD 노출을 추적하고, 한 방향에 과도하게 집중되면 경고해. 다각화와 같은 원리지만 단일 상품 내에 적용된 거지. 나를 정직하게 만들어줘.
내 포트폴리오 검토 루틴
- 각 거래 전: 총 포트폴리오 리스크와 방향 편향 확인
- 장 마감 시: 모든 오픈 포지션 검토, 손절 조정, 마진 수준 확인
- 매주: 총 손익 집계, 타임프레임별 승패 검토, 부진한 포지션 식별
포트폴리오 관리는 화려하지 않아. 그냥 스프레드시트 수준의 규율이야. 하지만 몇 달, 몇 년에 걸쳐 꾸준한 성장과 설명할 수 없는 인출 사이의 차이를 만든다고. 나는 둘 다 경험해봤으니까.