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旧金山联储主席戴利称美国仍处高通胀轨道，可能需进一步加息

旧金山联储主席戴利表示，美联储可能仍需进一步收紧政策，但加息的具体时点和幅度尚未确定。她提到10月非农新增就业16.5万人、失业率降至4.1%，均好于华尔街预期，但9月CPI为3.7%、时薪同比涨3.1%，实际工资在下降。美联储9月已将基准利率上调25个基点至3.75%-4%区间，上周会议则选择按兵不动。

日本央行行长植田和男：消费者物价目前约3%，预计明年初进一步上升

日本央行行长植田和男在与IMF总裁格奥尔基耶娃对话时表示，消费者物价目前约3%，预计明年初进一步上升，潜在通胀可能维持在2%附近，但存在部分上行风险。他还称会密切关注其他央行的行动，因其影响资产价格、利率和汇率，央行内部正在讨论沟通方式但尚无正式承诺。市场对日本央行12月18日的决定看法几乎五五开。

美联储威廉姆斯：通胀水平过高，且持续时间过长

美联储威廉姆斯表示，通胀水平过高，且持续时间过长。

美国非农就业新增16.5万人，黄金下跌，市场对12月美联储加息的预期升温

美国非农就业数据新增16.5万人，黄金价格随之下跌，市场对12月美联储加息的预期升温。Kitco AM Report 报道了这一数据与金价走势。

美国10月非农就业数据前瞻：已公布数据整体偏强

美国10月非农就业数据公布前，市场共识预期新增就业+65K（区间+50K至+125K），失业率预期4.2%持平前值。已公布数据整体偏强：ADP就业+86K高于预期的+67K，ISM服务业与制造业就业分项均超预期，但Revelio Labs仅+26K、低于前值+68K。BMO指出历史上10月失业率有41%低于预期，整体非农数据相对预期存在温和负偏。

美国中期选举后AI股大跌，数据中心建设受阻

美国中期选举民主党获胜后，AI与科技股周四遭大幅抛售，Nvidia跌9.3%、AMD跌17.3%、Micron跌17.5%、Broadcom跌10.4%，Nebius、Iren、CoreWeave等neoclouds跌幅在10%至17%之间。

华尔街暴跌之际黄金守住涨幅、白银走低，美联储加息押注降温——Kitco PM 报告

华尔街股市暴跌之际，黄金守住涨幅，白银则走低，市场对美联储加息的押注有所降温。

美联储、欧洲央行与日本央行将如何收官这一年

美联储、欧洲央行与日本央行上周均按预期维持利率不变，作者认为12月大概率也不会有意外，基准情形是加息，日本因债务负担沉重而空间有限。美联储方面，9月通胀同比达3.6%，第三季度GDP年化增长3.4%，两名FOMC委员投票支持加息25个基点，其余委员则因观望中东局势而暂缓行动。

美国中期选举民主党领先引发亚太股市下挫，AI与芯片股领跌

美国中期选举早期计票显示民主党在参众两院领先，亚太市场周三大幅下跌，AI相关股票遭抛售，日经指数跌4.4%，韩国Kospi跌3.3%。标普500电子迷你期货在7,510附近、纳斯达克期货在27,710附近交易，市场担忧AI与数据中心投资面临更多阻力。

各国央行以2024年底以来最快速度增持黄金

各国央行正以2024年底以来最快的速度增持黄金。

澳大利亚加息至4.85%，创2008年以来18年新高

澳大利亚央行（RBA）11月3日将基准利率上调25个基点至4.85%，为2008年11月以来最高水平，也是今年第5次加息。9月CPI同比上涨4.3%，高于8月的4%，RBA预计通胀要到2027年底才能回到2-3%目标区间。行长Bullock称通胀"过高"，主要受中东冲突推高油价和AI相关投资推升科技产品价格影响，并表示必要时将继续加息。

澳洲联储主席Bullock称本次加息可能仍不够

澳洲联储今日以6比3的投票结果加息25个基点至4.85%，为18年来最高水平。主席Bullock表示本次加息可能不是最后一次，但判断是否继续加息“并不那么明显”，并称将保持数据依赖、等待评估后续数据。AUD/USD当日下跌0.3%至0.6975，跌破0.7000后下方关注0.6900-15支撑区域。

黄金跌至3900美元，看跌方无视美元走软并押注美联储加息

据FXStreet报道，黄金价格跌至$3,900，看跌方无视美元走软，市场同时押注美联储加息。

澳洲联储加息25个基点至4.85%，创18年新高

澳洲联储以6比3的投票结果加息25个基点至4.85%，为18年来最高水平，并预计通胀在2027年末前持续高于3%，澳元在决议后走低。中国央行将外汇存款准备金率从4%上调至6%，并将人民币中间价设得更弱，离岸人民币下跌0.26%至6.6642，为6月以来最大单日跌幅。亚洲股市多数跟随美股科技股走低，韩国Kospi下跌3.7%，日本因假期休市。

澳洲联储主席Bullock：加息后不提供指引，宜先观察数据

澳洲联储主席Michele Bullock表示，本次加息25个基点至4.85%是为压低通胀并应对本地产能压力，但她不提供下一步利率指引，称现在宜先观察后续数据。她称未来一年通胀已基本锁定，经济增长需保持低迷、失业率还需进一步上升；委员会以6比3通过加息，三位反对者更担心经济下行风险。她还表示货币政策会起效但传导需要时间，目前失业率仍相对较低、就业继续增长，未看到经济出现裂痕。

澳大利亚央行加息25个基点至4.85%，AI投资与能源成本推高通胀

澳大利亚央行周二加息25个基点至4.85%，为18年来最高水平，货币政策委员会以6比3通过，3名委员主张维持4.60%不变。该行将通胀回到2%至3%目标区间上沿的预测推迟至2027年末，较此前预期晚约三个季度，并称AI相关投资正推动技术类商品价格快速上涨，中东冲突也推高了燃料和大宗商品价格。这一决定与美联储上周维持利率不变形成对比，美联储官员同样警告AI投资热潮正在加大物价压力。

澳洲联储加息25个基点至4.85%后澳元下跌

澳洲联储加息25个基点至4.85%，澳元随后下跌。

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澳洲联储加息25个基点至4.85%，6比3投票分歧

澳洲联储周二将现金利率上调25个基点至4.85%，为2026年第五次加息，也是2008年以来最高水平，但投票结果为6比3，三名委员倾向维持4.60%不变。澳洲联储称通胀仍高且范围广泛，预计未来一年通胀保持在3%以上，直到2027年末才回到2%至3%目标区间顶部，比此前预测晚约三个季度。声明未释放进一步加息信号，称将关注数据并采取必要措施使通胀可持续回到目标。

国际金价大幅反弹，脱离一年低点

11月2日收盘，现货黄金上涨71美元至每盎司3,945美元，盘中一度触及3,968美元，脱离上周末创下的一年低点。油价盘中下跌近8%至每桶104美元，缓解了通胀担忧；FedWatch显示市场对美联储12月加息的预期概率为77%，低于一周前的80%。市场正关注本周美国中期选举，Julius Baer分析师认为美国财政赤字与债务利息负担将在长期支撑金价。

澳洲联储11月3日利率决议前瞻：32位经济学家中31位预计加息至4.85%

澳洲联储将于悉尼时间周二14:30公布利率决议，路透调查的32位经济学家中有31位预计加息25个基点，将现金利率从4.60%上调至4.85%，为近二十年来最高水平。

美联储将减少议息投票次数，借贷成本调整节奏或受影响

美联储主席 Kevin Warsh 宣布未来两年减少利率投票次数，明年八次会议中一次不投票、不发布会后声明，后年“策略”会议增至两次，仅剩六次调整利率的机会。10月28日美联储将基准利率维持在3.75%至4%区间，通胀仍高于2%目标。多位专家认为，会议减少可能让消费者在信用卡、房贷和车贷等借贷成本上等待更久，同时市场对美联储未来政策信号的了解也会减少。

美国10月S&P Global制造业PMI终值54.9，低于初值56.0

美国10月S&P Global制造业PMI终值为54.9，低于初值56.0和9月的55.9，但仍连续第15个月高于50.0的扩张门槛。产出和新订单增速放缓，出口订单自2025年6月以来首次小幅上升；销售价格涨幅为2022年9月以来最快，就业增长为2021年4月以来最强。

日本央行重申通胀已站稳2%，为何仍按兵不动

日本央行上周维持利率在1.25%不变后，再次强调基础通胀已升至与其2%目标相符的水平。最新季度展望报告将2027财年核心通胀预测从2.4%上调至2.6%，剔除生鲜食品和能源的核心核心通胀预测从2.6%上调至2.7%。日本央行仍希望评估此前加息对金融状况的传导效果，长期实际利率近期已在上升，这被视为不急于行动的理由之一。

黄金跌至一年低点：追加保证金放大美联储加息预期引发的跌势

黄金上周五跌超3%至每盎司3900美元下方，创一年新低，较历史高点回落约30%。德国商业银行认为科技股大跌可能引发追加保证金和被迫抛售避险资产，并预计贵金属将回升；油价走高、美国通胀数据坚挺以及市场对12月美联储加息的预期升温同样构成压力。美联储上周维持利率在3.75%至4.00%不变，两名官员投票支持立即加息。

德银独自预测澳洲联储维持利率不变，32位经济学家中31人预计加息

路透调查的32位经济学家中有31位预计澳洲联储周二加息25个基点至4.85%，仅德银澳洲首席经济学家Phil O'Donoghue预测维持不变。他认为9月季度3.7%的通胀率符合澳洲联储自身预测，失业率已升至4.7%，可以等到12月获得更多数据。市场目前定价加息概率约85%，德银预计布伦特原油明年初回落至$90。

央行将人民币中间价设在6.7146，弱于6.6625的预期

中国人民银行将今日USD/CNY中间价设在6.7146，市场预期为6.6625，人民币中间价明显偏弱。央行允许人民币围绕该中间价上下浮动2%。当日隔夜逆回购投放5410亿元、利率维持1.25%不变，另有1万亿元隔夜逆回购和560亿元7天逆回购到期，净回笼5150亿元。

中国央行将隔夜逆回购利率设为1.25%并改为每日操作

中国人民银行自周一起每个工作日开展固定利率1.25%的隔夜逆回购操作，首次披露的隔夜操作利率低于1.4%的七天期逆回购利率。七天期操作改为固定数量、多重中标利率的招标方式，主要用于缴税期和月末；此前以七天期利率为基准定价的其他工具改为以隔夜利率为基准，利差不变。经济学家称这是央行转向类似美联储隔夜利率操作体系的最清晰信号。

JPMorgan 加入 RBA 11 月加息阵营，预计紧缩倾向将持续

JPMorgan 预计澳洲联储（RBA）将在本周会议上加息，市场定价显示加息概率约 90%。当前现金利率为 4.60%，若加息 25 个基点将升至 4.85%。JPMorgan 认为疲弱的经济活动会限制 11 月之后的加息空间，但因通胀仍过高，RBA 将维持紧缩倾向。决议定于悉尼时间周二下午 2:30 公布，同时发布季度货币政策声明及最新预测。

金价触及一年低点后，华尔街多数分析师预计将继续下跌

现货黄金在10月底收于每盎司3,874美元，为一年来最低，较1月5,595美元的高点回落约30%。Kitco News调查的16位专家中有10位预计本周金价继续下跌，FxPro分析师Alex Kuptsikevich认为年内可能跌至3,300美元，StoneX的Daniel Pavilonis则看至3,000美元。

美联储 Barkin 倾向渐进降息，通胀压力扩散

美联储 Barkin 表示倾向渐进式政策路径，因通胀压力正在扩散。

今日外汇：日本央行维持货币政策不变，黄金跌破 4000 美元

日本央行维持货币政策不变，黄金跌破 4000 美元。

日本央行维持政策不变，黄金跌破$4,000

日本央行维持政策设定不变，黄金价格跌破$4,000。FXStreet 的每日外汇综述汇总了上述两项市场动态。

美联储穆萨莱姆称尽早加息可降低对整体经济的冲击风险

美联储官员穆萨莱姆表示，尽早加息可以降低对整体经济造成冲击的风险。该表态来自 Odaily星球日报的摘要报道，原文未提供更多细节。

纳斯达克因AI成本担忧重挫，美联储官员仍主张继续加息

纳斯达克综合指数10月30日下跌747.73点、跌幅2.86%，创2025年3月以来最差单月表现，市场对AI投入成本与回报的担忧升温。多位美联储官员同日发表偏鹰派表态，Logan认为至少还需两次25个基点加息，但美债收益率当日全线下行。现货黄金下跌约146.24美元、跌幅3.64%至3874.33美元，WTI原油升至102.89美元。

美联储官员Musalem呼吁尽快加息，称当前政策仍过于宽松

美联储官员Musalem呼吁尽快加息，理由是当前政策仍过于宽松。该表态来自FXStreet的报道，原文仅提供标题与摘要，未给出更多细节。

美联储鹰派施压，黄金跌破3886美元创年内新低

FXStreet报道，受美联储鹰派立场持续施压影响，黄金跌破3886美元支撑位，创下年内新低。

美联储巴尔金：逐步调整利率可行，政策方向“明确”

美联储巴尔金表示，逐步调整利率是可行的，政策方向“明确”。

美联储维持利率不变，两名官员投票支持加息，美元为何仍持平

FXStreet 报道，美联储本次会议维持利率不变，两名官员投票支持加息，美元汇率整体持平。原文仅提供标题与摘要，未给出利率区间、投票者身份及美元指数具体表现。

美国三季度GDP增长3.4%超预期，AI投资与消费共同推动

美国商务部10月29日公布，三季度GDP增长3.4%，高于路透调查经济学家预期的3.2%。消费支出增长3.8%，企业AI相关投资抵消了中东冲突推高油价的影响。美联储本周将基准利率维持在3.75%-4%区间，并承认通胀仍处高位，经济学家预计12月加息。

同じニュース、注目表示《美国三季度GDP初值3.4%高于3.2%预期》

欧洲央行保留收紧可能，EURUSD跌破1.11135失败后反弹

欧洲央行维持利率不变，但拉加德释放鹰派信号，称本次按兵不动不排除下次加息。EURUSD先跌破10月14日形成的1.11135附近双底，最低触及1.1106后反转回升至1.1155，进入1.1152至1.11602摆动区，上方还有下行的100小时均线1.11616。若站稳1.11616上方，下一目标为1.11845和1.11913；若受阻回落，焦点回到1.11130至1.11135及1.1106。